Поиск

Полнотекстовый поиск:
Где искать:
везде
только в названии
только в тексте
Выводить:
описание
слова в тексте
только заголовок

Рекомендуем ознакомиться

'Книга'
Благодаря этой книге широкому кругу людей впервые стала доступна достоверная, подробная научная информация о том, что происходит с человеком после см...полностью>>
'Закон'
Предлагаемые изменения ряда законодательных актов (Уголовный и Уголовно-процессуальный кодексы, Федеральный закон «Об оценочной деятельности в Россий...полностью>>
'Задача'
Общие сведения о США. Официальное название. Форма правления. Политические партии. Государственные праздники. Национальный флаг, девиз, гимн, герб, си...полностью>>
'Программа курса'
Лекция 1. Понятие определителей: определители второго и третьего порядка, правила вычисления определителей третьего порядка, вычисление определителей...полностью>>

Совершенствование организации лизинговой деятельности в сфере реализации продукции автомобильной промышленности 08. 00. 05 Экономика и управление народным хозяйством (экономика предпринимательства)

Главная > Автореферат
Сохрани ссылку в одной из сетей:

На правах рукописи

ЕСИН АЛЕКСЕЙ СЕРГЕЕВИЧ

СОВЕРШЕНСТВОВАНИЕ ОРГАНИЗАЦИИ ЛИЗИНГОВОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ В СФЕРЕ РЕАЛИЗАЦИИ ПРОДУКЦИИ АВТОМОБИЛЬНОЙ ПРОМЫШЛЕННОСТИ

08.00.05 - Экономика и управление народным хозяйством

(экономика предпринимательства)

АВТОРЕФЕРАТ

диссертации на соискание ученой степени

кандидата экономических наук

Москва – 2011

Работа выполнена на кафедре национальной и региональной экономики ГОУ ВПО «Российский экономический университет имени Г.В. Плеханова»

Научный руководитель – доктор экономических наук, профессор

Бадалов Леонтий Месропович

Официальные оппоненты: доктор экономических наук, профессор

Бусов Владимир Иванович

кандидат экономических наук

Зосимов Дионис Русланович

Ведущая организация – ГОУ ВПО «Всероссийский заочный

финансово-экономический институт»

Защита диссертации состоится «25» февраля 2011 г. в 11-00 часов на заседании диссертационного совета Д 212.196.05 при ГОУ ВПО «Российская экономическая академия имени Г.В. Плеханова» по адресу: 115998, Москва, Б. Строченовский пер., 7, ауд. 306

С диссертацией можно ознакомиться в библиотеке ГОУ ВПО «Российский экономический университет имени Г.В. Плеханова»

Автореферат разослан « » января 2011 г.

Ученый секретарь диссертационного совета,

кандидат экономических наук, доцент В.Д. Свирчевский

ОБЩАЯ ХАРАКТЕРИСТИКА РАБОТЫ

Актуальность темы диссертационного исследования. Лизинговая деятельность - сложное социаль­но-экономичес­кое явление, которое выполняет ряд важнейших задач по форми­рованию и развитию основных отраслей экономики страны, способствует активизации инвестиционных процессов и производственной деятельности от самых малых до самых крупных субъектов хозяйствования национальной экономики. Особое значение приобретает необходимость использования такого финансового инструмента, как лизинг в инвестиционном процессе и реальном секторе экономики.

Практически во всех развитых экономиках мира развитие бизнеса, создание новых малых фирм является одним из важнейших факторов дальнейшего стабильного роста. Это связано с особенной гибкостью малого бизнеса, быстрой приспо­собляемостью к меняющимся условиям рынка, его новым по­требностям, активностью в использовании инноваций. Эффективность малого бизнеса обеспечивает формирование позитивных тен­денций социального развития, предоставление дополнитель­ных рабочих мест и сокращение уровня безработицы.

Одной из основных причин относительно небольшого количества малых фирм в России яв­ляется низкий уровень инвестиций в основной капитал: малые предприятия имеют ограниченный доступ к внешним источни­кам финансирования, в частности к кредитам. Между тем именно малые предприятия в большей степени, чем крупные, нуждаются в заемных средствах.

Использование лизинговой схемы может позволить не только решить предпринимателю основную задачу, но и получить определенную выгоду. Тем более что в решении проблем инвестиционного обеспечения малого предпринимательства лизинг занимает важ­ное место: именно малые и средние предприятия являются ос­новными клиентами лизинговых компаний; во многих случаях лизинг для малого предприятия становится единственной воз­можностью приобрести необходимую технику для создания конкурентоспособной продукции или услуги.

С практической точки зрения наиболее трудозатратным процессом в лизинговой деятельности является необходимость лизинговой компании качественно оценивать свои основные риски, связанные с осуществлением лизинговой сделки. На самом деле, от того, насколько качественно будет произведен анализ рисков ещё до совершения сделки, будет зависеть и конечный финансовый результат.

В период финансовой нестабильности важной задачей для лизинговой компании становится создание оптимальной и понятной методики оценки финансового состояния потенциального лизингополучателя, оценки правовых рисков, а также возможность лизингодателя свести свои потери к минимуму, используя страхование. В особенности эти вопросы актуальны для лизингодателей, специализирующихся на лизинге автомобильной и специальной техники и работающих с организациями, относящимися к малому и среднему бизнесу, так как именно в этом сегменте экономики имеются значительные перспективы для динамичного роста.

В условиях кризиса для многих лизингодателей автотранспорт представляется более привлекательным объектом сделки, в первую очередь благодаря своей высокой ликвидности. По нашему мнению, этот сегмент быстрее всех прочих приблизится к докризисным (2008 г.) показателям по условиям и объемам сделок, что будет способствовать и развитию авторынка в целом. В этой связи важное значение имеет также исследование по текущему состоянию российского рынка грузовых автомобилей и спецтехники.

Существующие налоговые льготы в российской экономике для участников лизингового рынка, отмена лицензирования и как следствие отсутствие контролирующих органов в области лизинга привели к значительному увеличению лизинговых компаний, что в свою очередь привело к развитию конкуренции на отечественном лизинговом рынке, в том числе в автомобильной отрасли.

Степень научной разработанности проблемы. Теоретические и методологические основы организации лизинга рассматривались в научных трудах отечественных ученых: Газмана В.Д., Философовой Т.Г., Прилуцкого Л.Н., Васильева Н.М., Катырина С.Н., Лепе Л.Н., Горемыкина А.В., Джуха В.М., Кабатовой Е.В., Ковынева С.Л., Красевой Т.А., Лапыгина Ю.Н., Четыркина Е.М., Сокольских Е.В., Лещенко М.И., Чекмаревой Е.Н. и других, а также зарубежных авторов: Т. Clark, R. Cooper, В. Coyle, A. Day, S. Gao, В. Granery, Т. Mitchell, В. Nunnally, J. Portman, H. Rosen, E. Sykes, R. Vancil, D. Willerton, J. Wong.

Однако, многие вопросы организации предпринимательства в сфере применения лизинга недо­статочно полно разработаны в специальной научной ли­тературе. Практически отсутствует анализ проблем и современных экономических механизмов осуществления лизинговых операций с малыми и средними фирмами, учиты­вающих особенности автомобильной отрасли промышленности. По существу исследований проблемы развития лизинга малого и среднего бизнеса в автомобильной отрасли, обновления автопарка, а также развития в целом автомобильной промышленности с использованием такого финансового инструмента, как лизинг, проведено всё ещё недостаточно.

Изложенное предопределило выбор темы диссертационной работы, актуаль­ность, цель и задачи исследования, её научную и практическую значимость.

Цель диссертационного исследования – разработка методических рекомендаций и предложений по совершенствованию организации лизинговой деятельности в сфере реализации продукции автомобильной промышленности малым и средним бизнесом, обоснование организационно-экономического механизма, обеспечивающего повышение эффективности предпринимательской деятельности в сфере лизинга автомобильной и специальной техники в России.

В соответствии с поставленной целью в диссертационной работе по­ставлены и решены следующие основные задачи:

  • выявить особенности лизинговых процессов, характерных для автомобильной отрасли, и обосновать целесообразность использования лизинга в качестве наиболее эффек­тивной формы предпринимательской деятельности в процессе обновления основных фондов предприятий малого и среднего бизнеса;

  • обосновать потребность обновления автотехники, исхо­дя из текущего состояния отечественной автомобильной отрасли и современных тен­денций ее развития;

  • выявить основные факторы, сдерживающие развитие малого и среднего бизнеса в сфере лизинга в автомобильной отрасли;

  • разработать методы оценки финансового состояния лизингополучателей и экономической эффективности проектов лизинга автотранспортных средств и специальной техники в предпринимательской деятельности малых и средних предприятий;

  • определить необходимость и направления совершенствования оте­чественной законодательной базы в сфере лизинга, приоритетных задач го­сударственной политики в развитии предпринимательской деятельности малых и средних предприятий в сфере автолизинга.

Объектом диссертационного исследования являются организации малого и среднего бизнеса, занятые в сфере реализации продукции автомобильной отрасли и пользующиеся услугами лизинговых компаний.

Предмет исследования – орга­низацион­но-экономичес­кие отношения, возникающие в процессе пользования услугами лизинговых компаний организациями малого и среднего предпринимательства, занятыми в сфере реализации продукции автомобильной промышленности.

Теоретико-методологической базой диссертационной работы явились основы экономичес­кой теории, теории управления эко­номическими системами, теории организаций (предприятий), предприниматель­ства, а также теорий инвестиций и менеджмента, научная литература, монографии, диссертации, пе­риодические публикации отечественных и зарубежных авторов по пробле­матике организации и реализации лизинговых проектов. В процессе исследования автором использованы методы системного подхода, факторного и статистического анализа, оценки рисков лизинговой деятельности.

Информационную базу исследования составили законодательные и нормативные акты Российской Федерации, постановления Высшего Арбитражного Суда РФ, материалы конференций и семинаров по лизингу, отечественной и зарубежной прессы, данные Госкомстата России, Международной финансовой корпорации, Европейской лизинговой ассоциации, Российской ассоциации лизинговых компаний, аналитические материалы и отчеты в журналах «Лизинг ревю» и «Эксперт РА», Интернет-ресурсы.

Научная новизна диссертационного исследования состоит в разработке научно-методических и практических рекомендаций по совершенствованию организации лизинговой деятельности в сфере реализации автомобильной и специальной техники, обеспечивающей возможность эффективного обновления автопарка предприятий малого и среднего бизнеса.

Наиболее существенные результаты диссертационной работы, полученные лично автором и выно­симые на защиту:

1. Выявлены особенности предпринимательской деятельности по осуществлению лизинговых проектов в сфере реализации автомобильной и специальной техники, влияющие на их эффективность (специфические риски, обусловленные сложностью оценки лизинговых проектов с предприятиями малого и среднего бизнеса, включая специфику ведения бухгалтерской отчетности и источников информации о деятельности данных предприятий, их государственной поддержки).

2. Уточнены методы оценки эффективности лизин­га автомобильной и специальной техники с учетом влияния на его развитие действующих налоговых льгот.

3. Обоснована необходимость дальнейшего законодательного поддержания и совершенствования льготной налоговой системы для лизинговых компаний, функционирующих в сфере реализации продукции автомобилестроения, и их лизингополучателей.

4. Определена целесообразность и эффективность лизинга автомобильной и специальной техники в практике деятельности предприятий малого и среднего бизнеса в процессе обновления автопарка.

5. Разработаны методические рекомендации по финансовой оценке предприятий малого и среднего бизнеса, работающих по нестандартной системе налогообложения при реализации лизинговых проектов.

Указанные положения соответствуют пунктам 8.1. Развитие методологии и теории предпринимательства, разработка методики организации предпринимательской деятельности в различных формах предпринимательства и 8.6. Становление и развитие различных форм предпринимательства: организационно-правовых; по масштабу предпринимательской деятельности (малое, среднее, крупное предпринимательство); по сферам предпринимательской деятельности; по бизнес-функциям Паспорта специальностей ВАК России по специальности 08.00.05 – Экономика и управление народным хозяйством (экономика предпринимательства).

Практическая значимость диссертационной работы заключается в том, что выводы и предложения, полученные в результате исследования, могут быть использованы российскими лизинговыми компаниями и банками для совершенствования своей деятельности в сфере реализации продукции автомобилестроения предприятиям малого и среднего бизнеса.

Ряд предложенных автором рекомендаций в сфере регулирования лизинговой деятельности предприятий малого и среднего бизнеса может быть использо­ван при совершенствовании законодательной базы в области лизинга.

Апробация результатов работы. Основные положения, выводы и предложения диссертации использованы в деятельности Акционерного коммерческого банка «СЛАВИЯ» (Закрытое акционерное общество) в процессе работы со своими клиентами с использованием лизинга, а также в учебном процессе по курсам «Национальная экономика», «Государственное регулирование экономики», «Региональная экономика», «Экономика организаций (предприятий)» ГОУ ВПО «Российский экономический университет имени Г.В. Плеханова».

Публикации. По теме исследования автором опубликованы пять работ общим объемом 4,75 п.л. (в том числе две статьи в журнале из списка, рекомендованного ВАК России).

Структура диссертационной работы. В соответствии с логикой исследования диссертация состоит из введения, трех глав, заключения и спи­ска использованной литературы.

В первой главе «Теоретические основы лизинговой деятельности в российской экономике» рассмат­риваются сущность лизинга как важной формы предпринимательской деятельности, его особенности, современное состояние лизингового рынка, а также рассматриваются особенности лизинговых отношений в сфере реализации продукции автомобильной промышленности.

Во второй главе исследования «Практика организации лизинговой деятельности в сфере реализации продукции автомобильной промышленности» раскры­вается специфика и технико-экономические особенности лизинговых меха­низмов применительно к автомобильной промышленности. Лизинг автомобильной и специальной техники рассматривается в качестве эффективного фактора в процессе обновления основных фондов предприятий автопарка малого и среднего бизнеса, а также проводится анализ текущего состояния лизинговой деятельности в автомобильной промышленности.

В третьей главе диссертационной работы «Механизмы совершенствования организации лизинговой деятельности в автомобильной отрасли» рассматриваются механизмы совершенствования качественного финансового анализа малых и средних предприятий лизинговыми компаниями и банками, эффективного финансирования и рефинансирования лизинговых сделок банками и минимизации рисков как для банков, так и для лизинговых компаний, в том числе и оптимизации страховых рисков.

В заключении диссертации излагаются основные выводы и рекомен­дации по результатам выполненного исследования.

ОСНОВНЫЕ ПОЛОЖЕНИЯ И ГЛАВНЫЕ РЕЗУЛЬТАТЫ ИССЛЕДОВАНИЯ

В российской практике тер­мин «лизинг» трактуется и используется по-разному. В работе указывается на неоднозначность определений понятий лизинга, рассматриваются причины отсутствия наиболее полного определения, которое позволяет охватить и понятно объяснить, что такое лизинг. Причина оказалась в том, что слово «лизинг» в русском языке возникло из-за отсутствия возможности дословного перевода и в виду того, что сразу не было найдено подходящих синонимов. Слово лизинг появилось как и некоторые другие новые слова, обозначающие сложные процессы и ранее не названные в русском языке одним словом. Существует и неоднозначность взглядов на роль лизинга в системе экономиче­ских взаимоотношений субъектов рынка. В работе выявляются особенности предпринимательской деятельности в ходе реализации лизинговых проектов автомобильной и специальной техники.

Выделяются важнейшие функции лизинга: финансовая функция лизинга выражается в освобождении товаропроизводителя от необходимости единовременной оплаты полной стоимости необходимых ему средств производства и предоставлении ему в натуральной форме долгосрочного инвестиционного кредита; производственная функция лизинга заключается в оперативном решении производственных задач производителя-инвестора (изменение ассортимента и повышение качества производимых товаров, выход на новые рынки, внедрение принципиально новых технологий и пр.) путем временного использования, а не покупки дорогостоящих машин и оборудования; функция сбыта — это расширение круга потребителей производственно-технологического и иного оборудования, завоевание новых рынков сбыта через предоставление благоприятных условий получателям лизинга; функция специальных, инвестиционно - ориентированных налоговых льгот инвесторам имеет следующие составляющие: а) взятое по лизингу имущество может не отражаться на балансе пользователя, поскольку право собственности сохраняется за лизингодателем (возможна экономия инвестора на налоге на имущество); б) лизинговые платежи относятся на себестоимость производимой продукции (услуг), что соответственно снижает налогооблагаемую прибыль; в) применение ускоренной амортизации, исчисляемой не на базе срока службы объекта лизинга, а исходя из срока контракта, что снижает облагаемую прибыль.

В диссертации рассматриваются отличия лизинга от аренды и кредита, преимущества лизинга. Определены условия сравнения аренды и эквивалентного ей займа, при которых экономический эффект лизинга будут определять: величина налогообложения непосредственно арендных платежей; ставки налогов, уплачиваемых с прибылей лизингодателя и арендатора; наличие достаточной прибыли как у лизингодателя, так и у арендатора; величина ставки процентов по кредиту; норма амортизационных отчислений на лизинговый актив; срок лизинга и величина платежей в каждый момент времени.

Российский рынок лизинга не имеет регулятора, поэтому нет и централизованной статистики по основным экономическим показателям. Основу всех статистических данных составляет информация, публикуемая Российской ассоциацией лизинговых компаний (Рослизинг) и Рейтинговое Агентство «Эксперт» (РА «Эксперт»).

Согласно проведенному исследованию РА «Эксперт» рынок лизинга в 2010 начал восстанавливаться после кризиса. Быстрому росту масштабов деятельности участников рынка способствовали стабилизация в экономике и существенное снижение процентных ставок в 2010 г. Позитивно повлиял на работу лизингодателей и ощутимый рост предложения заемных средств со стороны банков, которые в 2010 г. стали активно искать надежные объекты для размещения своих активов.

Объем нового бизнеса по итогам 1 полугодия 2010 года составил 255,5 млрд руб. (табл. 1 и рис. 1), темпы прироста к аналогичному периоду прошлого года достигли 183,6%. Суммарный портфель лизинговых компаний на 01.07.2010 г. увеличился до 1037 млрд руб.

Таблица 1

Индикаторы развития рынка лизинга1/

Показатели

2007г.

1 пол. 2008г.

2008г.

1 пол. 2009г.

2009г.

1 пол. 2010г.

Динамика:

2009г. по отношению к:

Динамика:

1 пол. 2010г. по отношению к:

2007г.

2008г.

1 пол. 2008г.

1 пол. 2009г.

Объем нового бизнеса, млрд руб.

997,5

430

720

90,1

315

255,5

31,6%

43,8%

59,4%

283,6%

Объем полученных лизинговых платежей, млрд руб.

294

215,5

402,8

167,2

320

159

108,8%

79,4%

73, 8%

95,1%

Объем профинансированных средств, млрд руб.

537

242

442

57,2

154

152

28,68%

34,84%

62,81%

265,73%

Совокупный портфель лизинговых компаний, млрд руб.

1202

1320

1390

992

960

1037

79,87%

69,06%

78,56%

104,54%

Рис. 1. Индикаторы развития рынка лизинга1/



Скачать документ

Похожие документы:

  1. Программа минимум кандидатского экзамена по специальности 08. 00. 05 «Экономика и управление народным хозяйством» (Землеустройство) (4)

    Программа
    Программа кандидатского минимума по специальности 08.00.05 состоит из двух обязательных разделов: основ теории управления экономическими системами и конкретной (предметной) области специализации в рамках данной специальности.
  2. Организационно-экономические аспекты развития нефтеперерабатывающей промышленности Республики Казахстан на основе контрактной системы 08. 00. 05 Экономика и управление народным хозяйством (по отраслям и сферам деятельности)

    Автореферат
    Защита диссертации состоится « 15 » ноября 2007 г. в 14.30 часов на заседании диссертационного совета Д 20.01.07 по защите диссертаций на соискание ученой степени кандидата экономических наук в Университете Международного Бизнеса
  3. Лизинговые механизмы поддержания спроса в промышленности

    Диссертация
    Защита состоится 02 июля 2009г. в 13-00 часов на заседании диссертационного совета Д 212.101.05 при Кубанском государственном университете по адресу: 350040, г.
  4. Управление антикризисными процессами в промышленно развитом регионе

    Документ
    Специальность 08.00.05 – Экономика и управление народным хозяйством (экономика, организация и управление предприятиями, отраслями, комплексами – промышленность; региональная экономика)
  5. Совершенствование принципов и инструментария проектирования транспортно-логистической системы транзитного региона (на примере Воронежской области)

    Автореферат
    Защита состоится 27 февраля 2012г. в 12-00 часов на заседании диссертационного совета Д 212.207.01 при Ростовском государственном строительном университете по адресу: 344022, г.

Другие похожие документы..