Поиск

Полнотекстовый поиск:
Где искать:
везде
только в названии
только в тексте
Выводить:
описание
слова в тексте
только заголовок

Рекомендуем ознакомиться

'Статья'
(2) Граждане каждой Договаривающейся страны могут обеспечить во всех других странах-участницах настоящего Соглашения охрану своих знаков, применяемых...полностью>>
'Документ'
) ) Мощность двигателя (квт) 3) Длина корпуса (см) Количество однородных транспор- тних средств Ставка налога в грн....полностью>>
'Документ'
Аукционная комиссия – Единая закупочная комиссия, созданная приказом Директора ФГУК «Российская государственная библиотека искусств» от 04.04.2011г. ...полностью>>
'Документ'
В целях информирования застрахованных лиц о деятельности страховых медицинских организаций, осуществляющих деятельность в сфере обязательного медицин...полностью>>

На протяжении почти шестидесятилетнего периода банки России в своей деятельности не ощущали риска

Главная > Документ
Сохрани ссылку в одной из сетей:

Введение

На протяжении почти шестидесятилетнего периода банки России в своей деятельности не ощущали риска. Это было связано с тем, что, начиная с 30-х годов, банковская система, основанная на государственной форме собственности, работала в основном с государственными предприятиями и организациями [40]. Преобладание государственности в народном хозяйстве означало, что по обязательствам заемщиков перед кредитными учреждениями, в конечном счете, отвечало государство в лице министерств и ведомств.

“Безграничные” платежеспособность и ликвидность государства в условиях неконвертируемости национальной валюты и закрытой экономики ограждали предприятия и банки от рисков, делали излишней работу кредитных институтов по поддержанию своей ликвидности. В результате были утрачены опыт и навыки распознавания, оценки и контролирования банковских рисков во внутрихозяйственной деятельности кредитных учреждений.

Современный бизнес невозможен без риска. И это относится не только к банковской деятельности. С развитием рыночных отношений и проведением экономических реформ в стране усиливается конкуренция и в то же время снижается предсказуемость результатов. Чтобы преуспеть, нужно быть всегда на шаг впереди, уметь во время принять важное решение, быть готовым к внедрению новых технологий, предлагать новые продукты. А это неизбежно связано с риском.

Причем в банковской сфере все обстоит намного сложнее. Помимо проблем, присущих нефинансовым предприятиям, коммерческие банки в нашей стране сталкиваются с несовершенством российского законодательства: отсутствием или несовершенством некоторых основных законодательных актов, несоответствием между правовой базой и реально существующей ситуацией.

Поэтому проблема выявления, осознания, оценки и управления рисками стала актуальной для российских коммерческих банков. Банковские риски отличаются друг от друга местом и временем возникновения, совокупностью внешних и внутренних факторов, влияющих на их уровень, и, следовательно, способами их анализа и методами их измерения и снижения [3].

Целью данной работы является рассмотреть основные риски, присущие деятельности российских коммерческих банков, попытаться оценить влияние кредитного риска на работу банка в целом, а также сравнить способы и методы оценки кредитных рисков, применяемые на практике в различных организациях и в ОАО «Сибакадембанк».

В соответствии с данной целью в дипломной работе предполагается решить следующие задачи:

В I главе автор рассматривает понятие рисков с позиций разных источников, классификации рисков. Задачей является определить оптимальное определение для количественной оценки риска, а также наиболее удобную классификацию с точки зрения автора.

Задача II главы – исследовать проблему управления рисками, а в частности кредитным риском, рассмотреть методы управления на различных уровнях структуры банка.

В III главе автор ставил задачей привести анализ нескольких методов оценки кредитного риска на практике, а также попытаться сравнить каждый из методов с методикой, применяемой в ОАО «Сибакадембанк». В расчетной части главы предполагается рассмотреть кредитный портфель и провести достоверный анализ рискованности и доходности с помощью описанных выше моделей.

ГЛАВА I. Риски банковской деятельности

1.1 Понятие банковских рисков

Проведение любых операций с финансовыми активами на рынке капиталов означает принятие банками на себя различных рисков. Поэтому проблема принятия эффективных управленческих решений в условиях риска занимает одно из центральных мест в современной теории и практике банковской деятельности [19].

Существует множество интерпретаций понятия «риск» в финансовой деятельности. Любое понимание риска является в какой-то степени логичным, поскольку, отражает различные ожидания коммерсантов, управляющих, высшего руководства банков и органов контроля. Но разнообразие определений банковских рисков затрудняет разработку единых норм и правил управления ими, кроме того, порой представляется сложным, а то и невыполнимым дать какую-то оценку риску, опираясь на какое-то определение. Поэтому возникает необходимость выбора наиболее оптимального по точности и полноте определения [40].

Очень часто банковские риски отождествляют с возможными убытками банка в результате деятельности. Это мнение, в частности, поддерживает Козловская Э.А.[6,23], Вебстер [2,58], Болдин Л.В.[2,203] Но вводить в употребление новый термин, дублирующий уже существующий, нецелесообразно

Наиболее часто риск объясняется, как «опасность потерь», что также дублирует первое определение с той лишь разницей, что появляется мера неопределенности [19;12;15;18].

Другая группа авторов под банковскими рисками понимает убыток, связанный со спецификой банковской деятельности. В частности, Азрилиян А.Н. отмечает, что банковский риск - это “возможность потерь, вытекающих из специфики банковских операций, осуществляемых кредитными учреждениями” [11,189]. Не больше ясности в понимание риска привносит и «отношение инвестора к возможности заработать или потерять деньги» [15]

Некоторые специалисты, к числу которых относятся Ширинская З.Г., Кривовяз Т.В., под банковскими рисками понимают совокупность различных рисков (кредитных, процентных, ликвидности и т.д.). Но совокупность чего-либо нельзя рассматривать как определение, так как смысл термина не раскрывается, а характеризует лишь состав или структуру [14,391].

В словаре Коллинза риск приравнивается к неопределенности, эти понятия даны почти как синонимы. Так, «неопределенность – это сравнительная непредсказуемость будущего предпринимательского окружения, среды компании», «риск используется для описания ситуаций, когда предприятие располагает большим объемом информации о степени возможных убытков и вероятности их возникновения» [26]. То есть неопределенность – это непредсказуемость, а риск – это опять убытки.

Пытаясь решить проблему измерения риска, многие авторы определяют его как «вероятность потерь» [19]. Например, Мелкумов о риске говорит, как о «вероятности неблагоприятного исхода финансовой операции» [7]; Челноков риск коммерческого банка определяет как «вероятность потери его оборотных активов и образования убытков» [10]; в [16] дается схожее определении риска. Кроме того, сторонниками этого подхода являются Грабовый С.[2,60], Первозванский А.[9,13] и др. В действительности, вероятность лучше простой возможности. Во-первых, вероятность есть количественная характеристика степени возможности наступления события. Во-вторых, каждой вероятности ставится в соответствие строго определенное значение исхода. В-третьих, ситуация с риском характеризуется распределением вероятностей согласно тем или иным законам распределения. Последнее имеет большое прикладное значение; оно позволяет установить вероятность отклонения от ожидаемого дохода, что частично проясняет ситуацию [40].

Последствия риска могут быть как отрицательные (убытки, несостоявшаяся сделка ─ тоже убытки, неправильно определение ситуации), так и более благоприятные: возвращение кредита раньше срока, изменение процентных ставок в пользу банка. С другой стороны, здесь тоже есть отрицательная сторона: поскольку эти последствия не были учтены, они могут отвлечь персонал от текущей деятельности и, следовательно, могут возникнуть новые риски. Кроме того, например, в ситуации с кредитом все финансовые показатели, рассчитанные с учетом того, что кредит будет возвращен вовремя, окажутся несостоятельными ─ на них уже ориентироваться нельзя, а это опять потеря времени и отвлечение персонала.

Поэтому я не согласна с авторами определения, где выделяется лишь негативные отклонения от желаемого, по-моему, любое отклонение – негативно.

Таким образом, наиболее оптимальным определением банковского риска, по-моему, является следующее:

Банковский риск - это ситуативная характеристика деятельности банка, отображающая неопределенность ее исхода и характеризующая вероятность отклонения действительности от ожидаемого.

(*)

Но между тем, теория вероятностей уже более столетия является математической дисциплиной, а сама вероятность – математическим понятием, объективной, числовой безразмерной характеристикой случайного события, принимающей значения на отрезке [0,1].

Уже поэтому риск не может быть "вероятностью потерь", так как любой экономист знает: с ростом объема вложений растет и риск.

Поэтому я согласна с автором [19], что удачным также является определение риска, приведенное в [12]:

Банковский риск - это стоимостное выражение вероятностного события, ведущего к потерям.

(**)

Данное определение является удачным потому, что позволяет переформулировать многие положения экономических публикаций, посвященных риску, таким образом, что они избавляются от противоречий и становятся понятнее, а также на основе этого определения можно пытаться применять математические методы оценки риска.

1.2 Различные классификации рисков. Виды рисков и их характеристики.

Ряд финансовых рисков связан с активными операциями, прежде всего кредитной и инвестиционной деятельностью [25]. Деятельность по привлечению средств во вклады, депозиты, ценные бумаги и в форме остатков на расчетных и текущих счетах также связана с множеством рисков. Тот факт, что банк осуществляет одновременно активные и пассивные операции, означает наличие дополнительных факторов риска, а также особого подхода к ограничению их влияния, получившего название “управление активами и пассивами”. Деятельность операционных подразделений, функционирование информационных технологий и реализации функции маркетинга сопряжены с рядом функциональных рисков, которые также могут неблагоприятно сказаться на прибыли и капитале банка. Наконец, на банк в целом влияют другие внешние по отношению к нему риски, ряд из которых, например, риск несоответствия условиям государственного регулирования, имеет первостепенное значение для деятельности банка.

Существует множество различных классификаций рисков, связанных с банковской деятельностью. Наиболее развернутые из них, по-моему, не дают общего представления человеку, не являющемуся специалисту в данной сфере.

Наиболее часто в литературе встречаются следующие виды рисков: кредитный, валютный, процентный, инвестиционный (портфельный), риск упущенной выгоды, риск банковских злоупотреблений [19;12;15]. Кроме того, кредитный риск здесь рассматривается как частный случай ссудного риска, в который входят риски активных операций банка.

Если говорить о разбиении рисков на группы, то наиболее часто риски подразделяются на три категории (Табл.1):

  • Финансовые;

  • Функциональные;

  • прочие по отношению к банку внешние риски [25].

Финансовые риски связаны с непредвиденными изменениями в объемах, доходности, стоимости и структуре активов и пассивов. Функциональный риск имеет отношение к процессу создания любого продукта или оказания услуги и ему подвержена деятельность каждого банка. Эти риски возникают вследствие невозможности своевременно и в полном объеме контролировать финансово хозяйственный процесс, собирать и анализировать соответствующую информацию. Они опасны не в меньшей степени, чем финансовые риски, но их труднее идентифицировать и определить количественно. В конечном итоге, функциональные риски также приводят к финансовым потерям.

Таблица 1. Классификация рисков

Финансовые риски

  • Кредитный риск

  • Риск ликвидности

  • Риск изменения процентных ставок

  • Базисный риск

  • Валютный риск

  • Рыночный риск

  • Риск инфляции

  • Риск неплатежеспособности

Функциональные риски

  • Стратегический риск

  • Технологический риск

  • Риск операционных или накладных расходов (риск неэффективности)

  • Риск внедрения новых продуктов и технологий (внедренческий риск)

Прочие внешние риски

  • Риск несоответствия

  • Риск потери репутации

Практически все разработчики классификаций выделяют политические и экономические риски. Политические риски – это риски, обусловленные изменениями политической обстановки, неблагоприятно влияющей на результаты деятельности банков (закрытие границ, военные действия на территории страны и т.п.). Экономические риски обусловлены неблагоприятными изменениями в экономике самого банка либо в экономике страны. И политические, и экономические риски связаны между собой, и часто на практике их трудно разделить.

Также всеми разработчиками классификаций банковских рисков они делятся на внешние и внутренние. Однако здесь существует два подхода к делению. Одна группа специалистов к внутренним рискам относит кадровые риски, риски материально-технического вида; остальные риски при данном подходе относят к внешним. Подобное ограничение относит к внешним большинство всех имеющихся рисков и не позволяет определить сферу их возникновения.

Поэтому более целесообразно к внешним относить те риски, которые непосредственно не связаны с деятельностью банка или его контактной аудиторией, а к внутренним – те, которые обусловлены деятельностью самого банка, его клиентов или его контрагентов.

1.2.1. Внешние риски

Соколинская Н.Э. выделяет в числе внешних макроэкономические, конкурентные и законодательные риски. Иная классификация внешних рисков, предложена В.Т. Севрук, которая выделяет [3]:

  • страновой риск, то есть риск, связанный с экономикой и политикой государства. По своей сущности его можно отождествить с макроэкономическим;

  • валютный риск, связанный с изменениями курсов иностранных валют по отношению к национальной валюте;

  • риск стихийных бедствий, который зависит от наличия либо отсутствия стихийных явлений природы и связанных с ними последствий (Рис. 1).

Страновые риски – риски изменения текущих или будущих условий в стране, которые могут повлиять на способность субъектов этой страны отвечать по обязательствам внешнего долга. [3] Страновые риски, связанные с интернационализацией деятельности банков и банковских учреждений, зависят от политико-экономической стабильности стран-клиентов или стран-контрагентов. Они актуальны для всех банков, созданных с участием иностранного капитала и банковских учреждений, имеющих генеральную лицензию.


Рис. 1. Классификация внешних рисков [3]

Различают несколько наиболее важных составляющих странового риска.

  • Политический риск связан с возможными потерями банка и его клиентов в результате чрезвычайных обстоятельств в стране, например, начавшейся войны, революции, неустойчивости политического режима, введения эмбарго, отмены импортной лицензии и других событий. В международно-признанной методике оценки странового риска, предложенной Всемирным Баком, показатель именно политического риска имеет наибольший вес – 20 баллов - по сравнению с десятью по всем остальным показателям.

  • Показатель экономического риска оценивает уровень экономического руководства страной, структуру экономики, институциональную структуру, насыщенность ресурсами, способность страны поддерживать стабильный инфляционный рост и другие факторы, имеющие решающее значение для банков, созданных с участием иностранного капитала, а также для банков, работающих на международном уровне. К этому виду риска можно также причислить риск неустойчивости валютных курсов, неуплату долга в установленный срок, изменение цены товара клиента после заключения контракта, ошибки в документах или оплате товаров, злоупотребления клиентов, выплату по поддельным банкнотам, чекам и т.д., свойственные для деятельности банков внутри своей страны.

  • Риск перевода - некая субкатегория экономического риска - определяется ликвидностью платежного баланса страны, наличием у нее средств в конвертируемых валютах и ее краткосрочной способностью отвечать по обязательствам.

Валютный риск или риск курсовых потерь представляет собой возможность денежных потерь в результате колебаний валютных курсов при проведении внешнеэкономических, кредитных и других валютных операций [3].

Ивасенко делит валютные риски на экономические, риски перевода и риски сделки. Экономический риск связан непосредственно с валютной деятельностью: например, будущие денежные потоки или доход в иностранной валюте могут меняться в связи с изменением курса валют. Банк подвергается экономическому валютному риску в будущем, но учитывать его должен в настоящем.

Риск перевода или трансляционный риск состоит в том, что при изменении курса валюты, в которой выражены некоторые активы банка, стоимость их также изменяется, тем самым изменяя размер акционерного капитала банка. [3,31] Банк подвергается такому риску в настоящем по сравнению с прошедшим периодом, в котором он должен был его учесть. Способ борьбы: сокращение активов в валюте, падение которой ожидается в следующем периоде, и создание пассивов в этой валюте.

Риск сделки является частным случаем экономического риска.

Особенно велик валютный риск у банков, стремящихся к получению спекулятивного дохода, за счет несовпадения курсов одних и тех же валют на различных валютных рынках или различия курса валюты в разные моменты времени, то есть у банков, осуществляющих арбитражные операции.

Риск стихийных бедствий или, как его еще называют — форс-мажорных обстоятельств (РФО) [3] - зависит как от наличия или отсутствия стихийных явлений природы и связанных с ними последствий, так и от разного рода ограничений со стороны государства.

Другие внешние риски

Риск изменения процентных ставок — это риск того, что на прибыль банка отрицательно повлияют непредвиденные изменения в общем уровне процентных ставок. Чем более развит механизм финансового рынка, тем четче проявляется данная закономерность. Чем в большей мере усложняется финансовый рынок и растет конкуренция, тем более важным аспектом банковского финансового менеджмента становится риск изменения процентных ставок.

Если процентные ставки снижаются, то банк получает доступ к более дешевым фондам, но и размещает средства, получая меньший доход. Когда наблюдается обратная тенденция, то доход от активных операций растет, но увеличивается и плата за ресурсы.

У банка имеется возможность перенести часть риска изменения процентных ставок на клиента. Однако при определении целесообразности подобной политики, которую еще называют "агрессивной", следует руководствоваться двумя соображениями. Первое — весьма тривиально и касается интенсивности конкуренции на местном рынке. Если клиенту трудно сменить банк, то в ожидании падения процентных ставок устанавливается фиксированная процентная ставка по кредитам, а в ожидании роста процентных ставок — фиксированная процентная ставка по срочным вкладам и депозитам. Второе соображение в плане стратегии управления процентными ставками на первый взгляд не столь очевидно. Перекладывая большую часть риска изменения процентных ставок на заемщика, банк рискует вызвать его неплатежеспособность и тем самым потерять гораздо больше [25].

  • Нестабильность отдельных финансовых учреждений имеет тенденцию к перерастанию в глобальную нестабильность всей финансовой системы. Это явление называется системным риском.

Основная сфера существования и реализации системного риска - банковский сектор экономики. Находясь в центре взаимодействия экономических субъектов и перерабатывая огромные массивы информации, этот сектор наиболее подвержен системному риску. До недавнего времени проблемам банковского риска не уделялось достаточного внимания. Банки вообще не ощущали риска. Это было связано с тем, что начиная с 30-х годов банковская система, основанная на государственной собственности, работала в основном с государственными предприятиями. Следовательно, по обязательствам заемщиков перед банком выступало государство в лице министерств и ведомств. В результате был утрачен механизм определения, измерения и снижения риска, что при нынешнем экономическом курсе стимулирует так называемый системный риск.

  • Базисный риск в противоположность риску изменения процентных ставок связан не с общим изменением уровня ставок, а со сдвигами в структуре процентных ставок [25, 60].

  • Конкурентные риски достаточно слабы, так как основные конкурентные позиции заняты крупными банками, которые образовались из бывших специализированных банков. Тем более что банковская сфера России неразвита и вхождение в нее не затруднено в отличие от развитых стран, где эта ниша занята. Отметим также регулирование условий конкуренции между банками со стороны ЦБ РФ и других государственных органов.

  • Для России законодательные риски очень велики. Не успеет банк привыкнуть к какому-либо нововведению, как выходят новые подзаконные акты, нормативы, инструкции, которые порой не упрощают работу, а запутывают и усложняют ее. Каждый банк ограничен юридическими нормами, и не все то новое, что мог бы делать банк уже сейчас, к чему готовы его работники, может быть осуществлено. Законодательство очень отстает от развития банковского дела. В этих условиях банки подвергаются дополнительному риску. Скажем, залоговые операции: они развиваются слабо, при их реализации возникает ряд недоразумений, в том числе законодательного характера. Не решена юридически и проблема возмещения банковских рисков. В Англии, например, создается специальный резерв, который идет на то, чтобы покрывать убытки только от потерянных кредитов. В России, по мнению некоторых экономистов, должны быть созданы общие резервы. Это позволит полнее учесть и покрыть потери банков. На сегодня резервы коммерческих банков, находящиеся в ЦБ РФ практически недоступны не только в случае их временной надобности, но и при объявлении банка банкротом. ЦБ РФ просто невыгодно отзывать лицензию разорившегося банка (а именно он принимает об этом решение), так как в этом случае он теряет резервный фонд коммерческого банка, находящийся у него на счетах и предоставленный в его полное безвозмездное распоряжение.

  • Риск несоответствия может возникнуть в результате, например, несоответствия условиям государственного регулирования и как следствия санкций органов регулирования и надзора. Этот риск может повлечь за собой риск потреи репутации.

  • Риск потери репутации связан с возможной неспособностью банка к поддержанию положительной деловой репутации на рынке. Большая зависимость от заемных средств делает банки особенно уязвимыми к данному виду риска.

1.2.2. Внутренние риски

Как говорилось ранее, к внутренним рискам будем относить те, которые обусловлены деятельностью самого банка, его клиентов или его контрагентов. К этой группе можно отнести функциональные риски, про которые говорилось ранее, кредитный риск, риск ликвидности, депозитный риск.

Депозитный риск связан с досрочным отзывом вкладчиками своих вкладов из банка. Тогда коммерческим банкам приходится проводить большую работу по привлечению различного рода вкладов. Для уменьшения этого риска банки дифференцируют продукты, кроме того, в договоре, который заключается между банком и вкладчиком, могут быть включены особые условия по предупреждению потерь банка, связанных с досрочным снятием вкладов. Например, отказ клиенту в досрочном востребовании вклада. Но банку необходимо правильно оценить, для каких клиентов необходимы подобные оговорки в договоре.

Риск несбалансированной ликвидности

Ликвидность банка – это способность своевременно обеспечивать выполнение своих обязательств. Риск ликвидности – риск, обусловленный тем, что банк может быть недостаточно ликвиден или слишком ликвиден [25,54]. Риск недостаточной ликвидности – риск того, что банк не сможет своевременно выполнить свои обязательства и для этого потребуется продажа активов на невыгодных для него условиях, риск излишней ликвидности – риск потери доходов банка из-за избытка высоколиквидных активов и, как следствие, финансирование низкодоходных активов за счет платных ресурсов.



Скачать документ

Похожие документы:

  1. Гипотезе. Автор убедительно показывает связь феномена нло с загадочными и мистическими явлениями, сопровождающими человечество на протяжении всей истории

    Документ
    В незапамятные времена человек научился читать язык звезд и небесных светил, но и по сей день не научился познавать и определять многие таинственные явления, происходящие в шестом океане нашей маленькой планеты - в ее благословенных Небесах.
  2. Новый золотой листок, тонкий, вибри­рующий, не хотел прилаживаться к стерженьку старого элек-|| троскопа

    Документ
    У лабораторного стола молча работал человек в домашней куртке. Долготерпение в сутуловатом наклоне спины. Вкрадчи­вость умелых пальцев. Новый золотой листок, тонкий, вибри­рующий, не хотел прилаживаться к стерженьку старого элек- троскопа.
  3. Хрестоматия (Тексты по истории России). сост

    Документ
    8. Костомаров Н.И. - Великий князь и государь Иван Васильевич (Фрагменты из книги " Русская история в жизнеописаниях ее главнейших деятелей.")
  4. Им способ ускорить эволюцию, поднять человечество на более высокий уровень развития и снова восстать против богов, что всегда являлось тайной целью всех религий

    Документ
    Задумайтесь на мгновение и представьте себе двадцатое столетие как симфонию, гармоническое сочетание фуги крещендо, сплетение мелодий, одна из которых с неясно слышным, но навязчивым припевом, звучит так: мы обречены, если не обнаружим
  5. Вечность оказалась совсем не страшной и гораздо более доступной пониманию, чем мы предполагали прежде

    Документ
    Теперь об этом вспоминать можно почти спокойно. А тогда… В промежутке между двумя действительно подлинными событиями я не осознавал себя собою. И память моя там, внутри сюжета, была какая-то спутанная, лоскутно-рваная.

Другие похожие документы..